 简美信投资博客

行业内人士说这波疫情现在传导到大厂了，而且挺严重，结合牧原12月份的调研公告看，牧原成本因防疫大幅上升到15.3，两个信息结合来看，非洲猪瘟严重是实锤了！

我越看越喜欢牧原老板，愿意把仓位赌上去！陪牧原一战到底！

养猪行业有没有护城河？养猪+屠宰一体化能不能形成护城河？以后没有屠宰场的养猪企业没法养，否则就等着被屠宰场宰割。养猪和屠宰是猪行业的两大关键性的咽喉。牧原要成为全国最大屠宰企业了！自己有屠宰场，又会进一步降低养猪损耗成本，形成一体化的组合战略。

拥有万头以上母猪企业共124家，总共母猪数量1200万头，全国母猪4158万头，可见养猪行业可集中空间还很大，而且现在主要还是中小规模占大头。

挂牧原跌停价格，不知道能不能买到

猪肉股的逻辑：第一，猪瘟影响小个体30%，规模养殖10%比例，综合下来大概一年减少10%，也就是7000万头供应量。第二，长达一年的亏损，新进入的和扩张的减少。第三，长达一年亏损，养猪业倒闭的和退出的，至少要减少2000万头供应。第四，消费降级，原来吃牛羊肉的量会降为猪肉。第五，即使现在新进入的产能也要五个月以后出栏。前面四点导致大量猪肉在这两个月出栏压低了猪价，所以，到24年3月份左右，猪价应该会不错。

从这两个月能繁母猪数据看，猪瘟的影响不如预期那么大，主要是小个体户，规模养殖场影响不大，看来短期业绩爆发可能性不大了

年报的时候估计猪企负债率70%以上的一大片

猪中介说，现在到处都是便宜的瘟猪，一两块一斤，他们都不爱收好猪，导致现在大肥猪价格上不去，一直低迷。侧面印证了猪瘟严重。

牧原也很危险，整个养猪行业面临崩盘

傲农生物完了，听说已经大量人上门讨债了，猪肉前八大上市公司完蛋两个，傲农和正邦，天邦死撑着，估计猪卖掉很多了，卖资产求生存

今年的猪瘟确实严重，而且和18-19年不一样的是，这次多数是弱毒，不是一天就全挂。18年的猪瘟可以通过拔牙（感染的杀掉）来保留剩余的。这次弱毒株慢慢发病，拔牙拔到最后全没了。

我发现质疑牧原养猪成本，质疑说这么低养殖成本怎么可能的，没啥理由了，牧原养殖成本14.9元每公斤，而巴西和美国养猪成本10元每公斤，丹麦模式是12元每公斤。牧原的规模就算放到这几个国家里也是数一数二的。

秦老板卖猪好手，操作节奏把握得很牛逼，尤其是18年的猪瘟那次，一战封神。融资也是牛逼，对金融理解比较深，比较担心的是步子迈大了，小心扯蛋。